Depuis plusieurs années les établissements de crédit calédoniens évoluent dans un contexte de taux historiquement bas et sont soumis à des limitations de tarifs (voir p.166), auquel s’est ajouté en 2020 l’inclusion bancaire (voir p.147).En 2020, la crise de la Covid-19 exerce également un impact sur leur performance à travers les comportements d’épargne et l’endettement des calédoniens. Le succès des PGE souscrits à un taux faible fixé s’est fait au1 2 détriment d’autres types de crédits plus rémunérateurs pour les banques (investissement, découverts, etc.), entrainant un recul des intérêts perçus. D’autre part, les déplacements des calédoniens étant fortement contraints, les revenus des opérations de change se contractent de manière sensible se répercutant à la baisse sur leur PNB. 4.1 LA FORMATION DU PNB Une hausse des charges tandis que les produits d’exploitation se stabilisent Segmentation du produit net bancaire par type d'opérations Variation Variation Millions de XPF 2016 2017 2018 2019 2020 2020 / 20192019 / 2018 Produits Opérations de trésorerie 544 346 516 481 475 -1,1% -6,8% Opérations avec la clientèle* 30 878 29 659 28 280 27 567 26 602 -3,5% -2,5% Autres opérations 11 715 12 860 12 599 11 987 12 894 7,6% -4,9% Total des produits 43 137 42 865 41 394 40 035 39 971 -0,2% -3,3% Charges Opérations de trésorerie 2 404 1 977 1 950 1 330 1 216 -8,5% -31,8% Opérations avec la clientèle 5 072 4 295 3 667 3 446 2 939 -14,7% -6,0% Autres opérations 4 037 4 964 4 650 3 873 5 252 35,6% -16,7% Total des charges 11 513 11 236 10 267 8 649 9 408 8,8% -15,8% Soldes Opérations de trésorerie -1 861 -1 631 -1 434 -849 -741 -12,8% -40,8% Opérations avec la clientèle* 25 806 25 364 24 613 24 121 23 663 -1,9% -2,0% Autres opérations 7 679 7 896 7 948 8 114 7 642 -5,8% 2,1% Total exploitation bancaire 31 624 31 630 31 127 31 385 30 564 -2,6% 0,8% PNB 32 147 32 174 31 798 31 950 31 197 -2,4% 0,5% Source : IEOM *hors intérêts sur créances douteuses Après s’être redressé en 2019 (+0,5 %), le PNBs’inscrit en baisse de 2,4% en 2020 (-0,8 milliard XPF) à 31,2 milliards XPF, son plus bas niveau depuis 2013. Cette baisse s’explique par une hausse des charges (+8,8 %, +0,8 milliard XPF), alors que dans le même temps les produits se stabilisent (-0,2 %, -0,1 milliard XPF). Dans le détail, la hausse du solde négatif des opérations de trésorerie (+0,1 milliard XPF) est insuffisante pour compenser les baisses des soldes des opérations avec la clientèle (-0,5 milliard XPF) et des « autres opérations » (-0,5 milliard XPF), cette dernière étant liée à la baisse significative des opérations de change (-25,8 %) en raison du confinement externedu territoire calédonien sur la majeure partie de Érosion du rendement moyen des l’année. 8% crédits Après plusieurs années de contraction, les 6% produits d’exploitation se stabilisent en 2020. En 4% parallèle, l’érosion du rendement moyen des crédits3 2% (-0,27 point, après -0,24 point en 2019) liée à la baisse 0% 2016 2017 2018 2019 2020 Source : IEOM 1Cf. Note IEOM : « Impact de la crise du COVID-19 sur endettement et l’épargne des ménages et des entreprises ». 2Les PGE sont des prêts de trésorerie garantis par l’état (de 70 % à 90 %) destinés à soutenir la trésorerie des entreprises impactés par la crise de la Covid-19. Ces prêts comportent un différé d’amortissement d’un an et sont accordés à un taux de 0,75 % pour la première année. 3Le rendement moyen pour un type de crédit est le rapport des produits ou des charges du crédit rapporté à son encours moyen. 172